Capital Markets

Danmark har et usædvanligt stærkt felt af internationalt førende virksomheder inden for life science, energi, shipping og finans. Mange af dem er bygget med kapital fra børsinvestorer, og gennem deres pensionsopsparing er almindelige danskere blandt ejerne. Et velfungerende kapitalmarked er derfor ikke kun en finansieringskilde for den enkelte virksomhed, men et fælles gode for samfundet.

En børsnotering ændrer et selskab varigt. Fra første handelsdag skal ledelsen løbende vurdere, hvad markedet skal vide, og bestyrelsen står til ansvar for, at alle aktionærer behandles lige. Presset er størst ved offentlige overtagelsestilbud og andre strategisk afgørende transaktioner, hvor fonds- eller ankerejerskab, fortrolighed, finansiering og myndighedsgodkendelser skal gå op i en højere enhed inden for faste frister – og hvor ethvert fejltrin sker for åben skærm.

Vi rådgiver udstedere, bestyrelser, storaktionærer, investorer og emissionsbanker om børsnoteringer på Nasdaq Copenhagen og Nasdaq First North Growth Market, rettede emissioner, fortegningsemissioner og andre aktieemissioner, obligationsudstedelser og hybridkapital, offentlige overtagelsestilbud, fusioner og afnoteringer. Vi bistår også som dansk rådgiver på internationale transaktioner, herunder danske selskabers notering i USA, og rådgiver børsnoterede selskaber om oplysningsforpligtelser, intern viden efter markedsmisbrugsforordningen (MAR) og god selskabsledelse.

Få kapitalmarkedstransaktioner handler alene om kapitalmarkedsret. En dual track-proces kombinerer en børsnotering med et salg, og et overtagelsestilbud kan indebære finansiering, fusionskontrol, investeringsscreening, skat og medarbejderforhold. Vi arbejder tæt sammen med kolleger på tværs af Plesner og med førende internationale advokatfirmaer, så struktur, tidsplan og kommunikation til markedet hænger sammen fra start.